Was ist Krypto-Futures-Shorting? Ein Leitfaden für Anfänger, um mit WEEX in Bärenmärkten zu profitieren

„Wenn der Preis fällt, wie kann ich dann einen Gewinn erzielen?“ Viele Menschen haben diese Frage gestellt, wenn sie zum ersten Mal mit Futures-Shorting in Berührung kommen.

Beim Handel mit Aktien oder Spot-Kryptowährungen sind Sie auf eine Einwegstrategie beschränkt: „günstig kaufen, teuer verkaufen“. Der Futures-Handel ermöglicht es Ihnen jedoch, „zuerst zu verkaufen“, was es Ihnen ermöglicht, bei sinkenden Preisen zu profitieren. Dies nennen wir eine Short-Position.

In diesem Artikel erklären wir die Mechanismen des Shortings anhand klarer Beispiele für Anfänger, die mit dem Konzept des „zuerst Verkaufens“ noch nicht vertraut sind.

Short vs. Long: Zwei Richtungen

Es gibt zwei Richtungen im Futures-Handel.

Der entscheidende Unterschied zum Spot-Handel ist einfach, dass man zuerst verkaufen und später kaufen kann.

Shorting mit Zahlen verstehen

Sie fragen sich vielleicht: „Wie kann ich etwas verkaufen, das ich nicht besitze?“ Bei Futures gehen Sie durch die Hinterlegung von Margin (Sicherheiten) einen Vertrag ein, „etwas zu verkaufen, das Sie noch nicht besitzen“. Es findet kein tatsächlicher Transfer der zugrunde liegenden Kryptowährung statt.

Stellen Sie es sich so vor, als hätten Sie das Recht, vorübergehend Bitcoin von der Börse zu leihen und zu verkaufen, indem Sie Margin als „Sicherheitsleistung“ bei WEEX hinterlegen, auch wenn Sie keine 10 Millionen Yen an Bitcoin besitzen.

Beispiel: Wenn BTC von 10 Millionen Yen auf 8 Millionen Yen fällt

Wenn BTC hingegen auf 12 Millionen Yen steigt, bevor Sie abrechnen, erleiden Sie einen Verlust von 2 Millionen Yen. Shorting ist so strukturiert, dass Sie bei fallenden Preisen profitieren und bei steigenden Preisen verlieren.

3 Szenarien, in denen Shorting nützlich ist

① Profitieren in einem Bärenmarkt

Wenn BTC in eine Korrekturphase eintritt, sind Spot-Inhaber oft gezwungen zu warten, während sie unrealisierte Verluste halten. Mit Futures-Shorting können Sie versuchen, von genau diesem Rückgang zu profitieren.

② Absicherung von Spot-Beständen

Indem Sie eine Short-Position in Futures halten, während Sie langfristige BTC-Bestände beibehalten, können Sie potenzielle Verluste aus Preisrückgängen mit Gewinnen aus Ihrer Short-Position ausgleichen. Dies ist eine Strategie, um „Ihr BTC-Guthaben zu schützen und sich auf Marktvolatilität vorzubereiten“.

③ Nachrichtengetriebener kurzfristiger Handel

Shorting direkt nach Nachrichten, die Rückgänge auslösen — wie strengere Vorschriften, Börsen-Hacks oder sich verschlechternde makroökonomische Bedingungen — ist eine Möglichkeit, auf kurzfristige Renditen abzuzielen.

Wichtiger Hinweis zum Shorting: Verluste sind theoretisch „unbegrenzt“

Die Art der Verluste ist zwischen Long- und Short-Positionen asymmetrisch.

Für Longs: Selbst wenn der Preis auf Null fällt, ist Ihr maximaler Verlust auf Ihre Gesamtinvestition begrenzt.

Für Shorts: Solange der Preis weiter steigt, können Ihre Verluste theoretisch unendlich wachsen. Wenn Sie bei 10 Millionen Yen shorten und der Preis 30 Millionen Yen erreicht, beträgt Ihr Verlust 20 Millionen Yen.

Deshalb ist das Setzen eines Stop-Loss (TP/SL) beim Shorting unerlässlich. Entscheiden Sie sich immer für ein Preisniveau, bei dem Sie den Verlust akzeptieren und die Position schließen, bevor Sie den Handel eingehen.

Zusätzlich haben unbefristete Futures einen Mechanismus namens Finanzierungsrate. Abhängig von der Marktstimmung können Sie in regelmäßigen Abständen eine Gebühr erhalten oder zahlen, nur weil Sie eine Short-Position halten. Die „Finanzierungsgebühr“, die oben auf dem WEEX-Handelsbildschirm angezeigt wird, bezieht sich darauf.

Schritte zur Eröffnung einer Short-Position auf WEEX

Sie können die gleichen Schritte sowohl für Long- als auch für Short-Positionen auf dem WEEX-Futures-Handelsbildschirm verwenden.

① Einzahlung auf das Futures-Konto: Überweisen Sie USDT auf Ihr Futures-Konto.

② Handelspaar auswählen: Wählen Sie das Paar, mit dem Sie handeln möchten, wie BTCUSDT oder ETHUSDT.

③ Hebel einstellen: Anfängern wird empfohlen, mit einem niedrigen Hebel (1x bis 3x) zu beginnen.

④ Ordertyp, Preis und Menge eingeben: Wählen Sie Limit- oder Market-Order.

⑤ TP/SL (Take Profit/Stop Loss) einstellen: Überspringen Sie diesen Schritt niemals.

⑥ „Short (Verkaufen)“ auswählen: Ihre Position wird eröffnet. Die Auswahl der „Short“-Taste anstelle von „Long“ ist der einzige Unterschied.

Wir empfehlen, das Gefühl des Shortings mit der Demo-Handelsfunktion zu erleben, bevor Sie zu echten, kleinteiligen Trades übergehen.

Zusammenfassung

Kurz gesagt, Futures-Shorting bedeutet „zuerst hoch verkaufen und später niedrig zurückkaufen“. Es ist eine Richtung, die im Spot-Handel nicht verfügbar ist und es Ihnen ermöglicht, bei fallenden Preisen zu profitieren.

Da Shorting jedoch das Risiko birgt, dass Verluste proportional zu Preiserhöhungen wachsen, sind TP/SL-Einstellungen und Hebelmanagement unverzichtbar. Nutzen Sie diese Strategie nur, wenn Sie das Gefühl haben, den Markt „gelesen“ zu haben, und agieren Sie immer innerhalb der Grenzen Ihrer überschüssigen Mittel.

Auf WEEX-Futures können Sie wichtige Vermögenswerte wie BTC, ETH, SOL und ADA shorten. Versuchen Sie, die Bedienung zuerst mit dem Demo-Handel zu überprüfen.

Häufig gestellte Fragen

Q. Kann ich shorten, auch wenn ich die Kryptowährung nicht besitze?

Ja. Im Futures-Handel findet kein tatsächlicher Transfer von Kryptowährungen statt. Durch die Hinterlegung von Margin (USDT) als Sicherheit können Sie einen „Verkaufsvertrag“ für eine Kryptowährung abschließen, die Sie nicht besitzen.

Q. Kann ich Long- und Short-Positionen gleichzeitig halten?

Ja, Sie können gleichzeitig Long- und Short-Positionen für denselben Vermögenswert halten.

Q. Wann ist der beste Zeitpunkt zum Shorten?

Es gibt keine absolute Antwort, aber gängige Szenarien für Shorting sind: ① wenn sich der Gesamtmarkt in einem Abwärtstrend befindet, ② wenn Nachrichten über negative Faktoren wie Regulierung oder Hacking auftauchen und ③ wenn technische Indikatoren zeigen, dass der Preis auf Widerstand stößt. In jedem Fall ist das Setzen einer Stop-Loss-Linie obligatorisch.

Haftungsausschluss

WEEX und seine verbundenen Unternehmen bieten Dienstleistungen für den Austausch digitaler Vermögenswerte, einschließlich Derivate- und Margin-Handel, nur für berechtigte Benutzer in rechtlich zulässigen Gerichtsbarkeiten an. Dieser Inhalt dient nur zu allgemeinen Informationszwecken und stellt keine Anlageberatung dar. Bitte konsultieren Sie einen Fachmann, bevor Sie handeln. Der Handel mit Kryptowährungen ist mit hohen Risiken verbunden, und Sie können Ihr gesamtes investiertes Kapital verlieren. Durch die Nutzung der WEEX-Dienste erkennen Sie alle damit verbundenen Risiken und Nutzungsbedingungen an und stimmen diesen zu. Bitte handeln Sie verantwortungsbewusst und innerhalb Ihrer Möglichkeiten. Einzelheiten finden Sie in unseren Nutzungsbedingungen und Risikohinweisen.